Daryl Hannah è nato e cresciuto a Chicago, Illinois. Ha frequentato l'Università della California del Sud (USC) e ha debuttato al cinema nel film di Brian De Palma The Fury (1978). Ha recitato in film come Splash (1984) di Ron Howard e Magnolias d'acciaio (1989) di 'Herbert Ross'. Ha vinto il Premio della Giuria al Festival Internazionale del Cinema di Berlino per il Miglior Cortometraggio nel 1994 per un film intitolato L'Ultima Cena (1993), che ha diretto, scritto e prodotto.